مع استمرار اهتمام العملاء بالبحث عن أعلى عائد على الشهادات في مصر، تتجه المنافسة بين البنوك إلى تقديم أوعية ادخارية متنوعة تجمع بين العائد الثابت والمتغير والتراكمي، بما يمنح المدخر أكثر من بديل لإدارة أمواله وفق احتياجاته وتوقعاته لحركة أسعار الفائدة.
وفي هذا السياق، يقدم بنك مصر مجموعة من الشهادات التي تختلف في طبيعة العائد ودورية صرفه ومدته، ويصل العائد الحالي على إحدى الشهادات ذات العائد المتغير إلى 19.96% سنويًا، بينما يصل إجمالي العائد التراكمي على شهادة أخرى إلى 66.56% بنهاية أجلها، وفقًا لقائمة الأوعية الادخارية والشهادات الواردة في جدول العوائد الصادر عن البنك في 23 يونيو الماضي.
- Advertisement -
شهادة القمة الثلاثية بعائد ثابت
يقدم بنك مصر شهادة «القمة الثلاثية» ذات العائد الثابت، والتي تتيح للعملاء الاختيار بين أكثر من دورية لصرف العائد.
وتمنح الشهادة عائدًا سنويًا قدره 17.75% عند صرف العائد بصورة شهرية، بينما يصل العائد السنوي إلى 17.85% عند اختيار دورية صرف ربع سنوية.
وتوفر هذه الآلية اختلافًا في طريقة الاستفادة من العائد، إذ يمكن للعميل الذي يبحث عن دخل منتظم اختيار الصرف الشهري، بينما يتيح الصرف ربع السنوي الحصول على العائد على فترات متباعدة وفقًا لاحتياجاته المالية.
شهادات متغيرة مرتبطة بسعر الإيداع
ولا تقتصر اختيارات بنك مصر على الشهادات ذات العائد الثابت، إذ يوفر البنك شهادات ذات عائد متغير ترتبط بسعر الإيداع لليلة واحدة لدى البنك المركزي المصري، مضافًا إليه 0.25%.
ويبلغ متوسط العائد الحالي على هذه الشهادات 19.25% سنويًا لمدد تتراوح بين 3 و5 سنوات، بينما يبدأ العائد من 17.50% للأجل الثلاثي و16.75% للأجل الرباعي.
وتختلف طبيعة هذا النوع من الشهادات عن الشهادة ثابتة العائد، إذ يرتبط مستوى العائد بحركة سعر الفائدة المرجعي، ما يعني أن العائد قد يتغير خلال فترة الشهادة وفقًا للتطورات التي تطرأ على أسعار الفائدة.
19.96% عائد شهادة بنك مصر المرتبطة بـ«CONIA»
ويطرح بنك مصر شهادة ثلاثية أخرى ذات عائد متغير مرتبطة بمؤشر «CONIA» اليومي، مع إضافة 0.25%، ليصل العائد الحالي إلى 19.96% سنويًا.
ويعد هذا العائد من أبرز المستويات المطروحة ضمن شهادات البنك ذات العائد المتغير، إلا أن طبيعته تختلف عن العائد الثابت، لارتباطه بحركة المؤشر المرجعي المستخدم في احتساب العائد.
وبالتالي، فإن قرار الاستثمار في هذا النوع من الشهادات يرتبط بدرجة أكبر بتوقعات العميل بشأن اتجاهات أسعار الفائدة خلال فترة الاحتفاظ بالشهادة، مقارنة بالمنتجات التي تحدد عائدًا ثابتًا منذ بداية الاستثمار.
66.56% عائد تراكمي بنهاية الشهادة
ومن بين البدائل التي يتيحها بنك مصر للمدخرين شهادة ثلاثية ذات عائد تراكمي إجمالي يبلغ 66.56%، على أن يحصل العميل على العائد بالكامل عند انتهاء أجل الشهادة.
وتعتمد الشهادة على فائدة سنوية مركبة قدرها 17.75%، تتم إضافتها إلى أصل المبلغ كل 6 أشهر، على أن يستحق العميل العائد المتراكم إلى جانب رأس المال عند نهاية مدة الشهادة.
ويختلف هذا النموذج عن الشهادات التي تمنح عائدًا شهريًا أو ربع سنوي، إذ لا يحصل العميل على تدفقات نقدية دورية، وإنما ينتظر حتى نهاية المدة للحصول على أصل المبلغ مضافًا إليه العائد المتراكم.
اختلاف دورية صرف العائد يغير طبيعة الاختيار
وتكشف تشكيلة شهادات بنك مصر عن اختلاف واضح في احتياجات المدخرين؛ فالشهادة ذات العائد الشهري تناسب بصورة أكبر من يبحث عن مصدر دخل دوري يمكن استخدامه في تغطية المصروفات أو الاحتياجات المالية المنتظمة.
في المقابل، قد يكون العائد التراكمي أكثر ملاءمة لمن لا يحتاج إلى السيولة بصورة دورية، ويستطيع الاحتفاظ بالأموال حتى نهاية أجل الشهادة للاستفادة من تراكم العائد.
أما الشهادات ذات العائد المتغير، فتمنح العميل فرصة للاستفادة من مستويات الفائدة المرتبطة بالمؤشرات المرجعية، لكنها في الوقت نفسه ترتبط بحركة أسعار الفائدة، وهو عامل يجب وضعه في الاعتبار عند اتخاذ قرار الاستثمار.
الشهادات الثابتة تمنح وضوحًا أكبر للعائد
وتظل الشهادات ذات العائد الثابت من الخيارات التي تمنح المدخر قدرًا أكبر من الوضوح بشأن التدفقات النقدية المتوقعة، إذ يعرف العميل قيمة العائد المعلن وطريقة صرفه وفق شروط الشهادة.
وفي المقابل، ترتبط الشهادات المتغيرة بالظروف النقدية وأسعار الفائدة، ولذلك قد تتغير قيمة العائد وفقًا لحركة المؤشر أو السعر المرجعي المرتبط به المنتج الادخاري.
وهنا تصبح المقارنة بين المنتجات المصرفية أكثر ارتباطًا بالهدف المالي للعميل، وليس بمجرد البحث عن أعلى نسبة معلنة في وقت الشراء.
بنك مصر يتيح أكثر من مسار للمدخرين
وتعكس تعددية الشهادات المطروحة لدى بنك مصر تنوع احتياجات العملاء في سوق الادخار، حيث تختلف الأولويات بين عميل يبحث عن دخل شهري منتظم، وآخر يفضل الحصول على عائده في نهاية المدة، بينما قد يفضل عميل ثالث شهادة متغيرة ترتبط بحركة أسعار الفائدة.
وتتسع مساحة الاختيار أيضًا وفق مدة الاستثمار، إذ تتراوح بعض الشهادات المرتبطة بأسعار الإيداع بين 3 و5 سنوات، بينما تمتد الشهادات الثلاثية إلى مدة 3 سنوات.
ما الذي يجب مراجعته قبل شراء الشهادة؟
ولا ينبغي أن يقتصر قرار شراء الشهادة على مقارنة نسب العائد فقط، إذ تختلف القيمة الفعلية التي يحصل عليها العميل وفقًا لدورية الصرف وطبيعة العائد ومدة الشهادة.
ومن المهم كذلك مراجعة شروط كل شهادة قبل الاستثمار، خاصة ما يتعلق بدورية صرف العائد، وطبيعة ارتباط العائد بالمؤشرات المرجعية، وإمكانية الاسترداد المبكر والشروط المنظمة له، فضلًا عن احتياجات العميل للسيولة خلال فترة الشهادة.
قراءة مستقبلية لسوق شهادات الادخار
وتبقى أسعار الفائدة أحد أهم العوامل التي تحدد اتجاهات سوق الشهادات خلال الفترة المقبلة، خاصة بالنسبة للمنتجات ذات العائد المتغير، التي تتأثر بحركة الأسعار المرجعية.
وفي المقابل، توفر الشهادات ثابتة العائد درجة أكبر من الاستقرار بالنسبة للمدخر الذي يرغب في معرفة العائد المتوقع طوال فترة الاستثمار.
وبذلك، فإن المنافسة على أعلى عائد شهادات في مصر لا تتعلق فقط بالرقم الأكبر، وإنما تمتد إلى تصميم المنتجات نفسها، وطريقة صرف العائد، ومدة الاستثمار، ومدى ملاءمة كل شهادة للهدف المالي للعميل.
أبرز عوائد شهادات بنك مصر:
- 19.96% سنويًا: عائد شهادة ثلاثية متغيرة مرتبطة بمؤشر «CONIA» اليومي مضافًا إليه 0.25%.
- 19.25% سنويًا: متوسط العائد الحالي على شهادات متغيرة مرتبطة بسعر الإيداع لليلة واحدة لدى البنك المركزي المصري مضافًا إليه 0.25%.
- 17.75% سنويًا: عائد شهادة «القمة الثلاثية» عند الصرف الشهري.
- 17.85% سنويًا: عائد شهادة «القمة الثلاثية» عند الصرف ربع السنوي.
- 66.56%: إجمالي العائد التراكمي للشهادة الثلاثية، ويصرف بالكامل عند انتهاء المدة.
- 17.75%: الفائدة السنوية المركبة للشهادة التراكمية، وتضاف إلى أصل المبلغ كل 6 أشهر.
